漢武帝下旨，讓全長安百姓交出黃牛宰殺。李長生裝模作樣，指出其中一牛，殺之果然從其腹中發現黃帛。上面有字，要漢武帝潛心修煉，上蒼已賜壽二百年。漢武帝大喜。下旨舉行隆重儀式，感謝上天賜壽。歌舞升平，文武備至。鉤戈夫人親自獻歌舞《賜壽曲》。李漢突然趕到，揭露李長生欺君之罪。漢武帝不信。李長生反咬一口。李漢讓船工出面作證。江充指責船工和李漢串通一氣，得罪仙人。漢武帝將李漢下獄，準備以他的血活祭仙人。紫薇跪求漢武帝饒恕李漢。漢武帝不允。紫薇又求李漢改口。李漢堅決不改。紫薇不得已求秋嬋。秋嬋卻認為，李漢是李陵和胭脂的兒子，就應該寧死不屈。而不是茍且偷生!處斬之日，李漢走上刑場。紫薇全身戴孝，前去訣別。秋嬋也到刑場，與李漢生離死別。李漢叫她媽媽。秋嬋激動地高喊：李勇，胭脂，你們聽到了嗎?太子恰好還朝，聞訊大驚，趕到刑場，喝令刀下留人!太子向漢武帝要求赦免李漢，動之以情，曉之以理。但李長生借仙人之口，聲明不斬李漢，仙藥難得。江充也以測字為名，假慈悲以要求給予李漢“身后哀榮”。