8月4日，央行的一份文件，給“非銀行支付機構”的“網絡支付業(yè)務”帶來一場天翻地覆的巨震。

一、央行下死命令，所有網絡支付要通過網聯(lián)

8月4日，央行宣布：從2018年6月30日起，類似支付寶、財付通等第三方支付公司受理的，涉及銀行賬戶的網絡支付業(yè)務，都必須通過“網聯(lián)支付平臺”處理。

下面就是這份文件：

“央行對網聯(lián)已經下了死命令，必須完成接入，技術達到要求。幾個巨頭實際上表態(tài)也都比較支持，不過這個時間點也比預期要早”，一位不愿具名的支付業(yè)人士向南都記者透露。

支付機構已開始逐步推進業(yè)務遷移工作。南都記者從上海一家體量較大的支付機構人士處獲悉，該支付機構計劃今年雙十一前遷移70%的交易量至網聯(lián)，年底前實現(xiàn)全部遷移。

事實上，這是本周內網聯(lián)第二次爆出重磅消息，引發(fā)市場關注。此前，多家上市公司發(fā)布的公告顯示，包括央行清算總中心、財付通、支付寶、銀聯(lián)商務等在內的45家機構于7月28日簽署了《網聯(lián)清算有限公司設立協(xié)議書》，擬共同發(fā)起設立網聯(lián)。

事實上，此前網聯(lián)的股權結構一直存在巨頭獨大的擔憂，南都記者了解到，目前持有網聯(lián)37%股份的，是央行下屬7家單位(人行清算總中心、外管局下屬的梧桐樹投資平臺有限責任公司、銀行間市場清算所、上海黃金交易所、中國銀行(601988,股吧)間市場交易商協(xié)會等)，共出資7 .6億元;其中，中國支付清算協(xié)會持股比例為3%，代表不符合入股資格的中小支付機構行使投票權;而支付寶和財付通最終持股比例皆為9 .61%。

二、馬云囧了，銀聯(lián)哭了，央行笑了

這是幾個意思?財經韜略認為有四個!

第一，“央媽”給銀聯(lián)生了個小弟弟，名叫“網聯(lián)清算有限公司”。銀聯(lián)吃獨食的時代終結了。

也就是說，一直覬覦第三方支付的銀聯(lián)，徹底歇菜。以后第三方支付的事情，由網聯(lián)來負責(銀聯(lián)只占網聯(lián)1.55%的股權)。而銀聯(lián)在其核心業(yè)務——銀行卡清算業(yè)務上，正面臨著“國門全面打開”，Visa、萬事達、美國運通的全面殺入。

所以，銀聯(lián)有理由痛哭一場：昔日獨享蛋糕的時代終結了，洋鬼子來了，第三方支付也“侯門一入深似海”了。

第二，從業(yè)務管理的角度，央行把第三方支付“收編了”，支付寶和財付通的超級金融夢想，遭遇到了天花板。

下圖是即將成立的網聯(lián)公司的股東名單：

注：網聯(lián)的注冊資金是20億元，上述金額為首次出資金額，股權比例是最終股權比例。

可以看出，第一大股東就是央行;第二大股東(梧桐樹)是外管局的投資平臺，常常在股市里翻雨覆雨的國家隊成員，可以理解為央行的“孫公司”;第六、第七、第八、第九、第十大股東，也都是“央行的人”。

對于第三方支付機構來說，在“收編”的同時苦樂不均。

財付通獲得了跟支付寶平起平坐的地位，而且友軍京東也躋身第五大股東。相比之下，馬云會不會感到不爽?

第三，央行通過組建網聯(lián)，把對第三方支付的控制權牢牢抓在手中。

以前，由于第三方支付機構直接跟各銀行對接，就出現(xiàn)了客戶交易央行無法監(jiān)管的情況。

這很好理解：比如你使用支付寶，從自己的建行賬戶向朋友的農行賬戶轉賬。如果是傳統(tǒng)的銀行卡匯款，這筆錢從建行出來，進入銀聯(lián)的清算系統(tǒng)，然后到達農行。

但在第三方支付出現(xiàn)之后，不是這樣完成的。你通過支付寶從建行轉出的錢，進入了支付寶建行賬戶;然后，支付寶從自己的農行賬戶，給你的朋友打了一筆相同金額的錢。這樣，除了支付寶，沒有一個中介機構、監(jiān)管機構可以看到這筆交易。

這是最令央行不安的，因為央行無法監(jiān)管。

所以，網聯(lián)平臺是央行強加給第三方支付的一個中介機構。有人說，網絡時代是“去中介化”的，但由于“去中介”的同時完成了“去監(jiān)管”，所以政府不會答應。網聯(lián)就是這樣誕生的。下圖，就是網絡、銀行、央行、第三方支付的關系圖：

第四，央行通過網聯(lián)，獲得了更多的金融大數(shù)據(jù)，這是結束“數(shù)據(jù)寡頭”壟斷的重要一步。

今年7月14日到15日召開了全國金融工作會議，提出了對互聯(lián)網金融“加強監(jiān)管”。會議閉幕當天，銀行金融研究所所長孫國峰在一個公開論壇上出語驚人——要警惕數(shù)據(jù)寡頭!他說：

可以看到金融巨頭產品線的匯集，也有大量的數(shù)據(jù)，客觀上可能會產生數(shù)據(jù)寡頭的現(xiàn)象，可能會帶來數(shù)據(jù)壟斷。

數(shù)據(jù)壟斷比技術壟斷更難突破，容易產生所謂的數(shù)字鴻溝問題，形成信息孤島。金融數(shù)據(jù)依賴于大數(shù)據(jù)，信息孤島的形成不利于行業(yè)良好的發(fā)展行業(yè)、生態(tài)。

由此可見，央行對于金融、消費大數(shù)據(jù)的重視。從目前支付發(fā)展趨勢看，銀聯(lián)代表的銀行卡支付日漸衰微，第三方移動支付才代表著未來。

如果沒有網聯(lián)，未來的金融、消費大數(shù)據(jù)必將被支付寶、財付通等機構壟斷，形成數(shù)據(jù)寡頭。所以，爭奪這些數(shù)據(jù)的控制權，也是央行推出網聯(lián)的重要原因。

三、一個時代的終結，也是一個時代的開始

導讀：支付寶們被收編：帶來的影響將有哪些？(四),“一個時代的終結，也是一個時代的開始”，一位江蘇第三方支付機構高層如此評價網聯(lián)上線。迅猛發(fā)展的中國第三方支付市場，目前用戶量和交易規(guī)模均為世界第一。而此前，以支付寶和財付通為代表的大量第三方支付機構繞開銀聯(lián)，形成了直連銀行的現(xiàn)有模式。這種模式繞開

“一個時代的終結，也是一個時代的開始”，一位江蘇第三方支付機構高層如此評價網聯(lián)上線。

迅猛發(fā)展的中國第三方支付市場，目前用戶量和交易規(guī)模均為世界第一。而此前，以支付寶和財付通為代表的大量第三方支付機構繞開銀聯(lián)，形成了直連銀行的現(xiàn)有模式。

這種模式繞開了央行的清算系統(tǒng)，使銀行、央行無法掌握具體交易信息，無法掌握準確的資金流向。不僅如此，這一模式也被不法分子利用，成為洗錢、套現(xiàn)獲利、盜取資金的溫床。

央行相關負責人此前曾公開表示，網聯(lián)的建立將糾正支付機構違規(guī)從事跨行清算業(yè)務，改變目前支付機構與銀行多頭連接開展業(yè)務的情況，以節(jié)約連接成本，提高清算效率，保障客戶資金安全，也有利于監(jiān)管部門對社會資金流向的實時監(jiān)測。所以，洗錢不好洗了。

網聯(lián)上線將對消費者帶來一定利好。“線上清算費率或仍有下降空間，線上線下費率可能趨于統(tǒng)一。隨之也將傳導給消費者，降低使用成本，同時中小機構也能夠有更多針對C端的創(chuàng)新，提供更優(yōu)質便捷的服務”，易觀支付分析師王蓬博向南都記者分析指出。

對于支付寶和財付通們來說，這當然是利空。雖然這兩大巨頭各占了接近10%的網聯(lián)股權，但失去了很多想象空間。不過，由于這些“想象空間”事關國家安全，屬于國之重器，私人企業(yè)不碰也罷。畢竟，這些網絡巨頭們可以干的事情還有很多。